摘要：把同行买了个遍之后，水泥巨头海螺水泥(600585.SH)，又盯上了新能源行业。海螺水泥3月8日晚间公告，2022年将投资50亿元，用于发展光伏电站、储能等新能源业务。预计到2022年底，光伏发电装机容量可达1GW，年发电能力10亿度。这是...
把同行买了个遍之后，水泥巨头海螺水泥(600585.SH)，又盯上了新能源行业。
海螺水泥3月8日晚间公告，2022年将投资50亿元，用于发展光伏电站、储能等新能源业务。预计到2022年底，光伏发电装机容量可达1GW，年发电能力10亿度。
这是继去年8月，收购安徽海螺新能源有限公司以后，海螺水泥在新能源领域的最新动作。3月9日，海螺水泥股价开盘后一路走低，最低跌至38.54元，为去年12月初以来的新低。
豪掷50亿布局光伏
海螺水泥在公告表示，在光伏产业的投资计划，是公司“十四五”经营发展战略所制定的目标。未来，该公司将实现下属工厂光伏发电全覆盖。
在此之前，海螺水泥已经在光伏行业大规模投资。去年8月30日，海螺水泥作价4.43亿元的价格，以32.31%的增值率，收购了安徽海螺新能源有限公司（下称“海螺新能源”）100%股权。这笔收购标志着海螺水泥正式涉足光伏业务。
根据第三方信息，海螺新能源成立于2018年，由海螺水泥100%间接控股，法定代表人为李晓波，经营范围包含光伏发电、风力发电、储能系统领域内的技术开发等。
收购时，海螺新能源的注册资本为5亿元。今年1月，海螺新能源发生工商变更，注册资本由5亿元增加至50亿元，或是意味着海螺新能源将是海螺水泥在新能源领域发力的主要载体。
根据公告，截至2021年6月末，海螺新能源总资产8.96亿元，净资产3.73亿元，报告期内实现营业收入、净利润分别为7898.05万元、2850.94万元。
对于收购海螺新能源，海螺水泥表示，该举可以为公司水泥生产提供电力支持，对水泥主业的发展起到辅助支撑作用；在聚焦水泥主业发展的同时，发展新能源业务有利于打造新产业增长级，促进产业多元化发展。
早在去年，海螺水泥的控股股东海螺集团确立聚焦新材料、新能源“双新”产业为集团发展新思路后，就已全面布局光伏储能项目。根据公告，自2018年以来，海螺水泥已建成19个光伏电、3个储能电站，年发电量达1.8亿度。
作为用电大户，水泥厂商近年来布局光伏的动作不小。今年1月，上峰水泥与新能源龙头企业阳光电源（300274.SZ）子公司阳光新能源开发股份有限公司等签订战略合作协议，合作开发光伏发电等新能源业务，定位光伏产业+新能源财务投资，主要依托于上峰水泥各基地现有厂区、 屋顶、矿区等可用资源建设分布式光伏发电储能一体化项目，解决各基地自用电需求问题。
此外，塔牌集团（002233.SZ）也已进军光伏领域，公司计划投资约13.39亿元建设分布式光伏发电储能一体化项目，其中蕉岭区域220兆瓦光伏发电储能一体化项目正稳步推进中，计划建设总面积约为219万平方米。
双碳目标下，传统水泥厂面临新挑战
作为行业巨头，海螺水泥几乎把产业链上下游公司买了个遍，多次将自己买成同行的前十大股东。
一个月前，天山股份（000877.SZ）非公开发行股票3.15亿股，募资42.47亿元。其中，海螺水泥认购7407.41万股，成为天山水泥第三大股东，认购总金额达到10亿元，占募资总额的比例的23.5%，相当于揽下了约四分之一募资。
不过，海螺水泥认购定增的浮盈并不算理想。截至最新收盘日，天山股份股价报13.92元，按照定增价格13.5元计算，海螺水泥浮盈约3111万元，浮盈约3.11%。
去年底，海螺水泥参与西部建设(002302.SZ)定增，以现金17.6亿元认购后者2.51亿股，每股成本约7.02元。定增完成后，海螺水泥持有西部建设16.3%的股份，成为其第二大股东，截至最新收盘日，海螺水泥持股西部建设浮盈约3.26亿元。
自2006年至今，海螺水泥买过的股票包括新力金融(600318.SH)、冀东水泥、祁连山(600720.SH)、福建水泥(600802.SH)、华新水泥(600801.SH)、万年青(000789.SZ)等。
相比之下，海螺水泥布局光伏领域力度更大，出手便是50亿元。其中一个重要原因，是作为能耗大户，水泥行业的低碳转型迫在眉睫。从2021年至今的整体情况来看，水泥价格依旧维持在高位，一方面是全国性水泥行业碳达峰方案和路线图将正式出台，另一方面是全行业的产量和需求趋于稳定。
有新能源行业分析师认为，水泥行业作为高碳排、高耗能行业，是“碳中和”目标下的重点碳减排行业，水泥企业在不断提高余热发电效率，对于传统水泥大厂来说，光伏发电将成为继大规模成熟运用余热发电技术之后的较优选择。
“煤炭价格高位运行和电价上涨将造成水泥生产成本不断抬升，外购电成本对水泥大厂的成本影响不小。综合水泥生产成本和市场供需格局看，预计2022年水泥价格会保持较好的韧性，降本增效和转型升级是传统水泥厂商加速布局光伏的主要因素。” 前述分析师对第一财经记者说。
他还表示，目前，水泥市场波动转折，市场经过此前5年高景气度发展后，很有可能进入新的周期。双碳目标下，传统水泥产商面临转型升级的新挑战，龙头企业不仅抱团取暖，还只能通过收购来实现进一步扩张。
